优客工场“绕道”以SPAC方式成功登陆美股-tiger trade

绕道SPAC的优客工场，终于在美股上市。

美东时间11月18日，优客工场早间公告显示，特殊目的收购公司(SPAC)Orisun Acquisition Corp.和优客工场联合宣布完成合并。

这意味着优客工场正式以SPAC登陆美股市场，纳斯达克交易代码为“UK"，优客工场也因此成为“联合办公第一股”。

截止当日收盘，UK股价为每股8.56美元，当日涨幅4.77%，总市值4950.45万美元。

在完成合并后，合并后的公司或Ucommune International Ltd.仍是公开交易主体，A类普通股和权证已于11月18日分别以“UK”和“UKOMW”为交易代码开始在纳斯达克市场开始交易。

根据公告，优客工场将从19位投资者中获得不少于6650万美元的投资，其中包括小米的子公司Green Better Limited以及阳光100中国。有消息称，其他投资者还有来自易居中国、Tigerstep、泰华集团、爱康集团、翰合资本、核聚资本、外联集团等。

在团队搭建方面，合并完成后，先前已接替毛大庆CEO职位的联合创始人何壮坤将担任Ucommune首席执行官，优客工场首席发展官兼CFO张国文将担任首席财务官，现优客工场首席战略官王国航、首席运营官关心、首席技术官徐彬超、首席市场官吾震飞以及首席产品设计申江海将继续担任现有职位。

优客工场成立于2015年，彼时正是联合办公行业的风口期，该公司早前通过至少19轮融资输血，但上市才是最终目标。

优客工场创始人毛大庆早在2017年就透露过有上市计划，但实际进入上市进程，是2019年的12月，优客工场向美国证监会提交了IPO申请，并有一亿美元的融资目标。

也正是在这份招股书中显示，直到2019年三季度，当时优客工场已能提供7.27万个工位，总管理面积超过60万平方米，但仍然持续亏损。2017-2019年的亏损规模超过14亿元。

不巧的是，优客工场申请IPO时，正是WeWork在证监会上市“折戟”的时机。2019年8月，曾经估值达到650亿元美元的联合办公头部企业WeWork，公布了在美国证监会的招股书，然而因为长期未能实现盈利，估值一路下跌，最终导致WeWork撤回了招股书。

WeWork败走美股以及估值缩水，使得联合办公行业的上市都蒙上一层阴影，而在年末提交IPO申请的优客工场无疑撞上了“枪口”。叠加疫情，以及因瑞幸造假引发的中概股信任危机等因素，优客工场在提交IPO后长达7个月的时间里，并无更多动向。

直到今年7月有消息传出，优客工场通过SPAC收购公司达成合并协议，最终绕道在纳斯达克上市。

数据显示，截至2020年6月30日，优客工场在47座城市(覆盖国内所有一线城市及新一线城市)共拥有185个联合办公空间，其中153个正在运营，另有32个正在建设或正在筹建过程中。

同期，这153个办公空间的整体出租率为70%，高于行业平均61%的出租率;而92个已开放超过24个月的成熟空间的整体出租率则为77%。

截至2020年6月30日，优客工场共拥有851,300名会员，包括822,600名个人和28,700家企业。

以截至2019年12月31日的联合办公空间数量、总管理区域面积以及覆盖的城市数量计算，优客工场是中国最大的联合办公空间运营商。

2019年，优客工场的营业收入为11.67亿元，较2018年同期的4.49亿元增加160.3%;2020年上半年，优客工场的营业收入因卫生事件影响从2019年同期的4.86亿元减少18.1%至3.98亿元。

2018年和2019年，优客工场的净亏损分别为4.45亿元和8.06亿元;2020年上半年的净亏损为1.89亿元，较2019年同期的4.33亿元大幅收窄。

优客工场“绕道”以SPAC方式成功登陆美股